有人说：“80后炒房、90后炒币、00后炒鞋”，“投资”正成为当下年轻人获取“睡后收入”的最佳方式。但是，他们的投资方式与传统投资方法不同，他们更愿意通过互联网来进行投资，也不愿意专门跑到银行去了解投资理财产品。比如90后炒币是通过手机端的APP、移动端的网站来进行，00后炒鞋也是通过二手交易网进行。由此可见，金融业中的投资、借贷服务都呈现出了移动化的趋势。

根据相关数据统计，截止到2018年，中国互联网企业发展前二十名的巨头企业，已有近19家战略布局了金融业务。我们最熟悉的蚂蚁金服，推出的支付宝、余额宝、蚂蚁花呗等业务，其业务规模早已超过了1.9亿元，甚至在全球支付业务中，成为第一大支付交易平台，而余额宝相关业务在短短5年的时间，累计赚取的收益高达1700亿左右，计算下来，平均每天就赚了一个亿。

尽管互联网金融促进了金融业务移动化的趋势，但在实践过程中，出现了P2P爆雷事件，有的P2P平台的业务还影响到银行原本的信誉问题，2019年1月，农业银行发布了有关于立即停止与违规违约支付机构合作的通知，还有湖南省对P2P平台进行清退，有些P2P平台规模小，无法达到监管要求，还涉及大量客户群体，造成资金损失金额较大，引发了社会舆论。这些事件也说明了，当前的互联网金融还存在金融服务的交易安全、投资风险等问题。

近年来，金融科技成为高科技产业的发展风口，人们对高科技技术如何赋能金融服务上提出了更多概念。国际互联网巨头如Google、IBM就将人工智能技术（AI）作为金融科技的发展方向，主要应用在于通过人工智能技术，进行机器化投资；2019年区块链技术发展过程中，DeFi分布式金融成为了众多企业巨头关注的重点。

那么，究竟什么是DeFi分布式金融，现阶段，它能否为金融科技提供更多的商业机遇呢？

什么是DeFi分布式金融？

我们先来了解一下，什么是DeFi分布式金融？之前看过很多有关于DeFi分布式金融的介绍，讲的很复杂，概念很模糊。其实，从字面上就能理解，DeFi分布式金融就是让所有的金融服务，不再中心化，进行分布式管理或者提出分布式架构的解决方案。

DeFi分布式金融成为2019年区块链领域最火热的概念，这是由于区块链技术具备去中心化、分布式账本的优势，能够实现金融服务的去中心化，以及提出分布式架构的解决方案。

通过互联网金融业的发展，从高潮到萧条，失败原因就在于金融服务的中心化。蚂蚁金服高级技术专家曾提出：“核心系统的非功能性挑战更加凸显，系统容量、容灾、风险、成本在互联网和移动化时代已经成为制约大多数金融机构的难题。”

而DeFi分布式金融所解决的实际问题，就是核心功能上的问题。一旦实现去中心化的金融服务平台，所有的交易方式成为分布式的，也就是意味着，分流了一部分的容量、避免了一部分类似于P2P暴雷事件的灾难，同时，区块链技术的分布式交易能够全网公开，也可以追溯，还分散了投资风险，也节省了投资成本。

所以，我们把这项技术可以更简单的理解，DeFi分布式金融就是实现金融服务的去中心化。

二、DeFi分布式金融的产品特点：

DeFi分布式金融是基于移动互联网时代下，用户对金融服务提出了“信任”需求的时代背景下，所出现的新概念。实际上，区块链技术并没有发展到能够解决容量、容灾、抗风险、降低成本的阶段，因此，目前的DeFi分布式金融的产品特点是一些企业、专家对于未来金融科技应用价值的一种探索。

相比较传统的互联网金融来看，DeFi分布式金融的产品特点可以总结为两点：

1、用户体验感更好。互联网金融产品没有解决信任问题，导致现在有很多用户会以交易安全作为选择金融平台的考量因素。不再集中化的金融服务平台，就规避了跑路的风险。同时，关于交易数据的安全，是分布式，又可追溯，这会促进用户更放心的选择去中心化的金融服务平台进行交易。

2、实现更多的金融服务场景。我们以供应链金融为例，一家手机品牌厂商所制造的手机，是由无数手机零件供应商所供应的，结合DeFi分布式金融作为底层基础设施，可以为所有为该品牌提供零件的供应商们发行“通证”，这些手机零件供应商们通过这个“通证”，能获取到融资渠道，这将实现的是供应链金融。

从这两点来看，DeFi是在移动化向数字化发展中，所提出的能够满足于用户的需求，又能提供更多的金融服务场景，打通金融服务的所有环节，从简单的支付、理财，到企业与企业之间的融资服务的解决方案。

三、DeFi真的能实现吗？

在区块链技术发展中，出现过很多新概念，截至目前为止，这些概念化的理论，结合实际应用场景的产品，并没有得到公众的认可，也没有出现实际落地的产品。

从比特币点对点支付开始，就已经产出了很多DeFi分布式金融的产品，当区块链技术发展到以太坊智能合约的应用阶段，在Dapp中运用最多的也是DeFi分布式金融产品，这包括了去中心化贷款以及金融衍生品等，但是，这些产品并没有凸显出上面两点优势。

综合其原因来分析，还是在于区块链技术的发展还没有达到广泛应用于生活中，甚至有很多前置技术都不够成熟，比如说5G网络，如果网络速度跟不上上来，那么，即便是提出了能够解决支付容量的方案，也无法实现快速交易。

另一方面，不论是互联网金融，还是DeFi分布式金融，都会面临着监管风险，除非技术本身已经能够支撑起整个金融活动，才不会受限于监管。这一点，也是无法避免的风险因素之一。

在技术发展不成熟的阶段，DeFi分布式金融对未来的金融服务提供了一种探索方向，并不代表这个概念一定能够广泛应用于我们。然而，目前市场上有极大一部分投资者对这个概念给予高度认可，甚至有人说分布式金融就是未来的大趋势，在行情不稳定、技术不成熟的阶段，对这个概念做出总结性的评价，还为时尚早，我们需要考量，这是不是又一波“炒作概念”的新玩法呢？

技术才是时代发展的驱动力，只有区块链技术能够真正实现广泛的落地应用，才能看到DeFi分布式金融的应用价值。